为什么债券期限越长利率风越大？为什么债券距离到期日的时间越长，利率变化对价格的

1、为什么债券期限越长利率风越大？

因为市场利率在不断变化。

1、利率是影响债券价格的重要因素之一，当利率提高时，债券的价格就降低，此时便存在风险。债券剩余期限越长，利率风险越大。

2、当利率变化时，期限越长的债券，其价格变动幅度越大，比如加息：债券价格下降，所以期限越长的话不确定性就越大，受影响也就越大。

3、而债券本身的面值也是固定的，这样的利率下降会导致债券价格上升的影响直接影响到这些债券投资者持有期间收益率，故此会有利率越低，会导致债券持有至到期收益率降低。

4、最主要原因是市场整体的利率会由于利率降低的预期而有所下降，故此这样会导致债券投资持有期间的收益率会因利率降低而上升这个实际上是对于债券投资原理不甚理解其原理而陷入顺势思维的一个误区，由于债券久期在低利率的环境下，这会导致债券价格。

2、为什么债券距离到期日的时间越长，利率变化对价格的

利率是影响债券价格的重要因素之一，当利率提高时，债券的价格就降低，此时便存在风险。债券剩余期限越长，利率风险越大。当利率变化时，期限越长的债券，其价格变动幅度越大，比如加息：债券价格下降，所以期限越长的话不确定性就越大，受影响也就越大。在票面利率和到期收益率不变的情况下，到期时间越长，一般久期越长。久期实际上是一个单位利率变动，债券价格变动多少个百分点的近似值。如果市场利率变动1%，久期为3，债券价格变动约3%。债券期限越长，期限内的不确定因素越多，债权人的风险就越大，因此需要更高的风险补偿利率。债券是政府、企业、银行和其他债务人按照法定程序发行的为募集资金并承诺债权人在规定日期偿还本息的证券。拓展资料：

1、债券/债权证是一种金融合同。政府、金融机构、。

3、为什么有期限的债券会有大涨的情况呢？

首先，是受债券评级影响。一般情况下，3A级以及国债是不会出现因为偿还问题导致价格下跌的。评级低的出现大幅下跌不是受市场利率影响的。 下面说债券和利率，债券面值乘以约定利率再除以市场利率。得到的就是债券的价值。 不论是低于100元发行约定到期兑付100元的债券。还是100元发行另行支付利息的债券都有约定利率。 举例永续债。面值100固定利率5%市场利率6%然后100*5%/6%=8

3、33元。反之市场利率低于固定利率债券价值会大于100元。 有期限的债券受市场利率影响是成正比的。期限越长影响越大。计算结果越接近永续债。

4、影响债券价值的因素

到期的时间、利息、到期收益率。在通常情况下债券价格(bondprice)是等于将该债券的全部现金流按照债券发行时的市场利率进行折现，并求和也就是该债券的内部价值(Intrinsicvalue)。然而，债券的票面价格(parvalue)债券人买入的价格(bondprice)常常不是一样的。【拓展资料】YearToMaturity(YTM)到期收益率；对于一个债券来说，YTM和Bondprice成反向关系。当YTM上升，债券价格下跌；YTM下降，债券价格上升。CouponRate利息；CouponRate影响的是每一期债务人所支付给债权人的利息金额。所以在parvalue固定的情况下，couponrate越高，每期债权人能收到的利息就越高。反之同理。而Co。

5、利率变动时，为什么长期债券价格比短期债券价格波动

因为长期债券的久期比较长，并且长期债券受利率变动的影响更大（相比于短期债券可以较早收回利息和本金）风险更大，因此价格波动大。有两个债券都是5%的票面利率，一个是一年期。一个是2年期债券。发行完第二天，市场利率降了，变成2%了。那么你看那个一年的:人家市场给2%的利息，他给5%，市场还是自由流通的，你愿意按照原价100块钱卖吗?当然不愿意，因为一年以后你就105了。上哪儿找这好事儿啊?!怎么办?涨价啊!学过经济学的都知道，最后此债券价格必然要等于其均衡价值。当然也不会过高，必然会等于按照市场的公允价格来估值。怎么算?那肯定是一年以后的到的现金流105除以

1、02，这

1、02也就是当前市场的利息加上本金而得到的折现。(实际上如果原来市场利息没变，则债券的市。